判斷儲蓄型(含壽險)保單的投資報酬率

最近跟朋友談一個保單，他跟我說這個保單有4%，我當時聽了就很心動想說是個不錯的標的物，後來請台大數學系的朋友協助分析這個保單發現此保單放了30年投資報酬率大概才3.5%，以下是我分析的方式：

*以下藍色框框有誤，不應該說是保險公司還的利息，
 而是跟保險公司簽這張保單，保險公司第10年起會給的錢 。
 "利息" 並不正確。

*rate以下0.034並不正確，但只是方便表示，
 計算時都是使用0.035